An option pricing model based on jump telegraph processes

Se desarrolla una nueva clase de modelos de mercado financiero. Estos modelos se basan en procesos de telégrafo generalizados: flujos aleatorios de Markov con velocidades alternas y saltos que ocurren cuando las velocidades cambian. Si bien dichos mercados pueden admitir una oportunidad de arbitraje...

Descripción completa

Detalles Bibliográficos
Autor Principal: Ratanov, Nikita
Formato: Artículo (Article)
Lenguaje:Inglés (English)
Publicado: Wiley 2007
Materias:
Acceso en línea:https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/25782
https://doi.org/10.1002/pamm.200700351