Seasonal adjustment and cointegration

El documento examina el efecto de filtros de ajuste en el tamaño y poder de prueba de cointegración que usan los residuales como pruebas ADF y PP, mediante procedimientos MonteCarlo y una aplicación empírica. Nuestros resultados indican que el uso de filtros distorsiona el tamaño y reduce el poder d...

Descripción completa

Detalles Bibliográficos
Autores Principales: Otero, Jesus, Smith, Jeremy
Formato: Documento de trabajo (Working Paper)
Lenguaje:Inglés (English)
Publicado: Editorial Universidad del Rosario 2002
Materias:
Acceso en línea:http://repository.urosario.edu.co/handle/10336/10813